Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет

Н.М., к.э.н., доцент


Санкт-Петербург
2011

и структура.
Требования к обеспечению предприятия оборотными средствами.
Кругооборот и

показатели оборачиваемости оборотных средств.
Определение потребности коммерческих предприятий в оборотных средствах.
Показатели эффективности использования оборотных средств.

это денежные средства, авансированные в оборотные фонды с целью обеспечения

непрерывности процесса производства и реализации продукции.
Оборотные фонды: сырье, основные и вспомогательные материалы, комплектующие изделия, не законченная производством продукция, топливо, тара и другие предметы труда.
Фонды обращения - средства, обслуживающие процесс реализации продукции: готовая продукция на складе, товары, отгруженные заказчикам, но еще не оплаченные ими, средства в расчетах, денежные средства в кассе фирмы и на счетах в банках.

Оборотные средства

Оборотные фонды

Фонды обращения

потребляется в каждом производственном цикле, переносит всю свою стоимость на

вновь созданную продукцию и в процессе производства не сохраняют своей натуральной формы. 

При формировании уставного фонда (капитала) предприятие самостоятельно устанавливает плановый размер оборотных средств, необходимый для его производственной деятельности,  в виде норматива в денежном выражении.

Потребность предприятия в оборотных средствах колеблется в течение года (сезонность, неравномерность поступления денег за отгруженный товар и др.)

признакам:

сферам оборота

элементам

охвату нормированием

источникам финансирования

(сфера производства) и фонды обращения (сфера обращения).
Оборотные средства функционируют одновременно

в сфере производства и в сфере обращения, проходя три стадии кругооборота: снабжение, производство и сбыт (реализация).
кругооборот оборотных средств представляет собой:
Д – ПЗ ... П ... ГП – Д1

сырье, основные и
вспомогательные материалы

незавершенное производство
и полуфабрикаты

денежные средства

готовая продукция и
товары в пути

Рис. Кругооборот оборотных средств.

материалы и покупные полуфабрикаты, вспомогательные материалы, топливо, тара, запасные части

для ремонтов, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы);

б) затраты на незаконченную продукцию (незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления, расходы будущих периодов);

в) готовую продукцию (продукция на складах, отгруженная продукция);

г) денежные средства и средства в расчетах (денежные средства, дебиторская задолженность и прочие расчеты);

продукцию, продукция на складах. Они включают все оборотные средства, находящиеся

в сфере производства. В сфере обращения нормируется только та часть оборотных средств, которая овеществлена в готовой продукции)

ненормируемые (отгруженная продукция, денежные средства и средства в расчетах, дебиторская задолженность);

заемные (кредиты, денежные средства и средства в расчетах).

Собственные ОС

- это средства, образуемые фирмой при ее организации (акционерный капитал, паевые взносы). В процессе производственной деятельности они пополняются за счёт прибыли предприятия.
Собственные ОС формируют минимальную величину оборотных средств, без которой невозможна нормальная деятельность предприятия.

Заёмные средства являются источником покрытия дополнительной потребности предприятия в оборотных средствах. Создаются за счёт краткосрочного кредита банков, составляют примерно 45% всей суммы оборотных средств.

Привлечённые средства - это временно используемые в обороте средства из специальных фондов материального снабжения, кредиторская задолженность поставщикам. Кроме того предприятия создают резервный фонд за счёт прибыли для покрытия непредвиденных потерь и убытков.

всей их совокупности.

Знание и анализ структуры оборотных средств имеют

важное значение, так как структура характеризует финансовое состояние предприятия на тот или иной момент его работы.

Структура оборотных средств предприятий не одинакова, зависит от:
специфики предприятия (особенностей изготовления продукции – трудоемкая, материалоемкая; типа производства; длительности производственного цикла); 
качества выпускаемой продукции;
уровня концентрации, специализации, кооперирования и комбинирования производства;
месторасположения поставщиков материальных ресурсов и потребителей продукции, условий снабжения и сбыта; 
платежеспособности предприятия и покупателей;
ускорения научно-технического прогресса.

процесс разработки экономически обоснованных величин оборотных средств, необходимых для организации

эффективной работы предприятия.

Нормирование оборотных средств – это процесс определения минимально необходимого размера оборотных средств, находящихся на всех стадиях кругооборота.

Нормирование оборотных средств заключается в разработке экономически обоснованных норм и нормативов их расходования, необходимых для создания постоянных минимальных запасов, достаточных для бесперебойной работы предприятия.

днях запаса или других единицах.

Норматив оборотных средств определяется в денежном

выражении для отдельных элементов (групп) оборотных средств в целом по предприятию.

Под нормативом понимается минимальная, постоянная величина запаса (затрат), необходимая для бесперебойной деятельности предприятия или организации.

Нормативы устанавливают на все элементы оборотных средств, (кроме денежных средств, товаров отгруженных, дебиторской задолженности).

В основе определения потребности в оборотных средствах лежит смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период.

в производственных запасах; 

нормирование оборотных средств в незавершенном производстве; 
нормирование оборотных средств

на готовую продукцию; 

нормирование оборотных средств по расходам будущих периодов.

средств.

Определение частных нормативов, т.е. суммы оборотных средств, необходимых для создания

нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. К частным относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах: сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, топлива, тары, малоценных и быстроизнашивающихся предметов; в незавершенном производстве и полуфабрикатах собственного производства; в расходах будущих периодов; готовых изделиях.

Определение общего (совокупного) норматива оборотных средств.

/ Tд)×Ni ,

где Hi – норматив оборотных средств по элементу;

Oi – оборот (расход, выпуск) по данному элементу за период;
Tд – продолжительность периода, дни (значит, Oi / Tд – однодневный расход данного элемента);
Ni – норма оборотных средств по данному элементу.

на основании их среднего однодневного расхода (Р) и средней нормы

запаса в днях.

Норма оборотных средств учитывает время пребывания:
в текущем (Nтек),
страховом (Nстр),
транспортном (Nтр),
технологическом (Nтехн)
и подготовительном (Nподг) запасах.

в незавершенном производстве зависит от:
объема и состава производимой продукции
длительности производственного

цикла
себестоимости продукции
характера нарастания затрат в процессе производства

Для определения нормы оборотных средств необходимо знать степень готовности изделий. Выражается через коэффициент нарастания затрат.

Все затраты в процессе производства подразделяются на единовременные и нарастающие.
К единовременным относятся затраты, производимые в самом начале производственного цикла, - затраты сырья, материалов, покупных полуфабрикатов.
Остальные затраты считаются нарастающими.

К нар= (Зед + 0,5Зн)/(Зед + Зн),

где Кнар – коэффициент нарастания затрат;
Зед – единовременные затраты;
Зн – нарастающие затраты.
При неравномерном нарастании коэффициент нарастания затрат вычисляется по формуле:
Σ Зi
К нар=--------- ,
С х Т
где Зi – затраты на i-й период времени нарастающим итогом (i = 1, 2,…,n);
С – плановая себестоимость изделия;
Т – длительность полного производственного цикла изделия в календарных временных единицах (дни, недели, месяцы).

однодневного расхода по смете затрат на производство валовой (или товарной)

продукции и нормы оборотных средств.

Ннзп = Рнзп×tц×Кнар,

где Рнзп – однодневный расход;
tц – длительность производственного цикла, дни;
Кнар – коэффициент нарастания затрат в незавершенном производстве;
tц×Кнар – норма оборотных средств в незавершенном производстве.

готовую продукцию определяется как произведение однодневного выпуска товарной продукции в

предстоящем году по производственной себестоимости и нормы оборотных средств:
Нгп = В/Тд ×Nгп ,

где Нгп – норматив оборотных средств на готовую продукцию;
В – выпуск товарной продукции в предстоящем периоде по производственной себестоимости;
Тд – число дней в периоде;
Nгп – норма оборотных средств на готовую продукцию, дни.

Норма запаса (Nгп) учитывает время, необходимое:
- на подбор отдельных видов изделий и их комплектования в партии;
- на упаковку и транспортировку продукции со склада поставщиков до станции отправителя;
- на погрузку.

Нбп = Сн + Спл - Сс ,
где:
Сн – сумма расходов будущих периодов на начало планируемого периода;
Спл – расходы будущих периодов в предстоящем году (в планируемом периоде);
Сс – расходы будущих периодов в планируемом периоде, подлежащие списанию на себестоимость продукции.
Совокупный норматив оборотных средств на предприятии равен сумме нормативов по всем их элементам и определяет общую потребность хозяйствующего субъекта в оборотных средствах.

Нобщ = Нпроизв.зап. + Ннзп + Нгп + Нбп

сил;
динамика производительности труда,
в сфере товарного обращения.

Изменение размеров

торговых предприятий
и их специализации: внедрение новых способов торговли
и др

Изменение технологии и применяемой техники в отраслях,
обслуживающих торговлю
(транспорт, связь, коммунальное хозяйство);
автоматизация торговых процессов.

Повышение качества торгового обслуживания,
расширение сети магазинов в районах новостроек,
изменение структуры товарооборота
в сторону увеличения удельного веса товаров,
имеющих замедленную оборачиваемость, и др.

Научно-технические факторы

Факторы, повышающие
величину ОС

Факторы, влияющие
на снижение ОС

Экономия материальных и финансовых ресурсов;
широкое внедрение принципов рыночной экономики
в деятельность торговых

Факторы, влияющие на величину оборотных средств торговых предприятий

предприятиях в зависят от двух факторов: объема товарооборота и размера

оборотных средств.

Пути ускорения оборачиваемости ОС:
Оптимизация товародвижения, хранения и размещения ОС;
Планомерность хозяйственной деятельности;
Совершенствование торговли, внедрение прогрессивных форм и методов продажи;
Лучшее использование тары;
Совершенствование расчетов с поставщиками и покупателями;
Ускорение оборота денежных средств за счет улучшения инкассации торговой выручки, строгого лимитирования остатков денежных средств в кассах торговых предприятий, в пути, на расчетном счете в банке;
Сведение к минимуму запасов хозяйственных материалов, малоценных и быстроизнашивающихся предметов, инвентаря, спец одежды на складе, сокращение подотчетных суммы, расходов будущих периодов;
Снижение дебиторской задолженности;
Эффективный менеджмент.