Тема 2 Учет государственных ценных бумаг

2.1 Порядок обращения ГКО
2.2 Отражение операций с ГКО в бух.учете
3.

Учет операций с казначейскими обязательствами (КО)
3.1 Обращение КО.
3.2 Бухгалтерский учет КО

имеют ЦБ эмитирующиеся правительством РФ и пользующиеся государственной поддержкой.

и организациями, если государство считает необходимым поддержать эти организации и

соответственно дает гарантии при эмиссии их облигаций

располагаются в следующем порядке:
- облигации правительства и гарантированные им

облигации,
- муниципальные облигации,
- облигации акционерных обществ,
- далее идут менее надежные, такие как акции, векселя и т.д.

Во-первых, для финансирования текущего бюджетного дефицита.
Во- вторых, в целях

погашения ранее выпущенных правительством облигационных займов, даже при отсутствии бюджетного дефицита текущего года.

кассового исполнения бюджета

рынок государственных облигаций начал функционировать с середины 1993 года. Эти

ценные бумаги получили название государственных краткосрочных бескупонных облигаций (ГКО).

и обращении выпусков федеральных государственных ценных бумаг" от 25.03.2003 N

219-П

выплат процентов.
Доход по ним образуется в виде разницы между

ценой покупки и ценой погашения
Рыночная цена такой облигации всегда ниже номинала.
Бескупонные облигации - дисконтные

компонентами являются:
– Министерство финансов РФ,
– Центральный банк РФ,
– официальные

дилеры,
– Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ),

обращения – сроки обращения ГКО в денежные средства минимальны,
2. Операционных

издержек - (комиссия дилеру, бирже) при таких инвестициях сравнительно невелики,
3. Все виды доходов от операций с этими ценными бумагами имеют льготное налогообложение

являющееся профессиональным участником рынка ценных бумаг и заключившее договор с

ЦБ РФ на выполнение функций по обслуживанию операций с ГКО.
б) Инвесторы -любое юридическое или физическое лицо, не являющееся Дилером, приобретающее ГКО на праве собственности

При заключении договора на обслуживание, Дилер присваивает кодовое обозначение Инвесторам.

рамках двухуровневой системы регистрирующих организаций:
головной депозитарий - банк, клиринговая

палата, биржа, инвестиционный институт
субдепозитарии - ДИЛЕРЫ.

«счет А» - счет, на котором учитываются ГКО, принадлежащие самому

Дилеру,
«счет В» - на котором учитываются суммарно все ГКО, принадлежащие Инвесторам, обслуживаемым данным Дилером

сделок купли-продажи через Торговую систему.

их доверенностью физическим лицам -Трейдерам. На торгах может участвовать только

один Трейдер от каждого Дилера без смены в течение торговой сессии. Однако, в торговой зоне может присутствовать еще один Трейдер от каждого Дилера.

должны быть переведены с (зачислены на) счета Дилера, а также

чистое сальдо ГКО, которые должны быть переведены со счета "депо" или зачислены на счет "депо" каждого Дилера в Депозитарии.
Основанием для проведения расчетов являются выписки из реестров сделок, формируемые ММВБ в двух экземплярах по итогам торгов.

ими ГКО на отдельных лицевых счетах по каждому выпуску.
Для

бухгалтерского учета ГКО предназначен синтетический счет 58 "Финансовые вложения " с открытием соответствующего субсчета 2«ГКО».
В бухгалтерском учете ГКО приходуются по первоначальной стоимости в хронологическом порядке приобретения.

ценой размещения (или ценой покупки), включается в общий финансовый результат

деятельности предприятия в качестве прочих доходов.

базы, так как согласно налоговому законодательству доходы по ГКО освобождены

от уплаты налогов на доходы (ст.217 П.23).

покупки этих бумаг составила 60 тыс.руб. за одну облигацию. В

учете это отразится следующим образом:
Дт 76 Кт 51-перечисление средств дилеру – 600 тыс.руб.:
Дт 58/2 Кт 76 – подтверждение покупки – 600 тыс.руб.

ежеквартально).
Переоценка производится путем умножения количества ГКО, находящихся в портфеле в

момент окончания рабочего дня, на их рыночную цену.
Под рыночной ценой облигации понимается средневзвешенная цена аукциона (на первичном рынке) или цена последней сделки на торгах ММВБ за соответствующий день (цена закрытия вторичного рынка).

предприятия и подлежит отнесению на счет прочих доходов.
Уменьшение балансовой

стоимости ГКО, произошедшее в результате переоценки, подлежит отнесению на счет прочих расходов.

государственная ценная бумага, удостоверяющая внесение их держателем денежных средств в

бюджет и дающая право на получение фиксированного дохода в течение всего срока владения казначейским обязательством

бюджета, которыми расплачивается Минфин с конкретными получателями бюджетных средств.

и предоставленные услуги без ограничений, а также быть предметом залога.

По сути КО является векселем.

размещения, обращения и погашения казначейских обязательств, утвержденного Министерством финансов РФ

№ 140 от 21 октября 1994 года.

виде записей на специальных счетах “депо” уполномоченного коммерческого банка –

агента Министерства финансов (уполномоченного депозитария).

срока их погашения.
Выпуск казначейских обязательств осуществляется сериями, каждая из которых

представляет собой самостоятельный выпуск, и оформляется глобальным сертификатом на всю сумму выпуска.

государственный регистрационный номер.
2. Государственный регистрационный номер состоит из девяти значащих

разрядов: Х1-Х2Х3Х4Х5Х6Х7Х8Х9.
3. Первый разряд номера (Х1) - буква русского алфавита - указывает на серию ценной бумаги - отрасль народного хозяйства.
4. Второй и третий разряды (Х2Х3) - указывают на дату (день) выпуска данной серии.
5. Четвертый и пятый разряды (Х4Х5) - указывают на дату (месяц) выпуска данной серии.
6. Шестой, седьмой, восьмой и девятый разряды (Х6Х7Х8Х9) - указывают порядковый номер выпуска.

котором фиксируются основные параметры выпуска казначейских обязательств, определяемые в приказе

Министерства финансов Российской Федерации. Указанными параметрами являются:

обязательства;
– устанавливаемая процентная ставка (в процентах годовых);
– общий объем выпуска;
–

срок начала погашения (т.е. срок, начиная с которого казначейское обязательство может быть предъявлено к погашению);
– ограничения на владельцев казначейских обязательств (если таковые устанавливаются);
– максимальное число операций, в которых казначейские обязательства используются в качестве средства погашения кредиторской задолженности;
– прочие необходимые данные о выпуске.

выпуска Казначейских обязательств (далее - обязательств).
Обязательства выпускаются Министерством финансов Российской

Федерации в соответствии с Постановлением Правительства Российской Федерации N 906 от 9 августа 1994 г.
Основные параметры выпуска утверждены: ____________ 1994 года.
Государственный регистрационный номер: ________ А ____________
Объем выпуска: ________________________ (_) миллиардов рублей.
Номинальная стоимость одного обязательства: __________ рублей.
Дата начала размещения обязательств: ______________ 1994 года.
Дата начала погашения обязательств: _______________ 1994 года.
Дата окончания погашения обязательств: ____________ 1995 года.
Процентная ставка: ________________________________ % годовых.
Форма выпуска бездокументарная. Выпуск оформлен данным Глобальным сертификатом. Право собственности на обязательства фиксируется в форме записи на счетах "депо" в депозитарии Банка "_________". Первичным владельцам обязательств открываются счета "депо" в Банке "________________" согласно приложению к настоящему Глобальному сертификату.
Круг потенциальных держателей: администрации территорий, предприятия и организации, ____________ Банк.
Ограничения: ________________.
Обращение обязательств осуществляется в соответствии с Договором N ___ от ________ 1994 г. между Министерством финансов Российской Федерации и Банком _________.
Настоящий Глобальный сертификат составлен в двух подлинных экземплярах - по одному для Министерства финансов и Банка _______.
Заместитель Министра финансов Российской Федерации __________ (__________) _____________ 1994 года Параметры выпуска согласованы Президент Банка ______ (___________) г. Москва ____________ 1994 года ___________________________________________________________ Заполняется после погашения: погашено Казначейских обязательств "__" _____ 1994 года. рублями в сумме ___________ рублей. От Главного управления федерального От Банка ______ казначейства ___________ (________) _______ (_____)

держателям выдаются выписки со счетов депо, подтверждающие право собственности того

или иного лица на приобретенные обязательства.

Во втором случае Минфин РФ накладывает определенные ограничения на порядок

обращения казначейских обязательств для их владельцев

обязательствами только с целью погашения кредиторской задолженности;
– ограничения на право

передачи казначейских обязательств только юридическим лицам;
– минимальное число операций с учетом вышеуказанных ограничений;
– ограничения по срокам учета и обмена на налоговые освобождения.

номинальной цене. Кроме того, возможна продажа казначейских обязательств юридическим и

физическим лицам – резидентам РФ, а также залог казначейских обязательств для получения кредитов, в том числе и в банке-депозитарии.

перевода на счета последних держателей казначейских обязательств их номинальной стоимости

и процентов, оговоренных в глобальном сертификате при выпуске.

подлежащий передаче другому предприятию, указывающий сумму задолженности федерального бюджета, погашенную

в счет причитающихся к уплате предприятием в федеральный бюджет налоговых платежей.

исходя из текущего курса.

х (t х P/100)/360
где: Tk - текущий курс КО,

N - номинал КО,
t - срок, который данное КО находится в обращении, но не более срока обращения, установленного при выпуске данной серии,
Р - ставка процентного дохода по КО

счете 58 “Финансовые вложения, субсчет “ Казначейские обязательства”.

номинальной стоимости
первым держателем
Дт 60(76) Кт 58 При использовании КО в счет
погашения кредиторской
задолженности
по номинальной стоимости
Дт 58 Кт 62(76) оприходование по номинальной стоимости предприятием, получившим казначейские обязательства в счет погашения кредиторской задолженности

Первичный держатель КО
отражает их в составе
добавочного капитала
Дт 68 Кт 58 При погашении КО путем
выдачи налогового
освобождения

на его расчетный счет, будет принята к учету следующим образом:
Дт

51 Кт 58 в размере номинальной стоимости
Дт 51 Кт 91 на сумму процентов по обязательствам

обращения более 1 года и предоставляющая право владельцу на получение

процентного дохода, начисляемого к номинальной стоимости облигаций, и суммы основного долга (номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента), выплачиваемого при погашении облигаций федерального займа.

бездокументарной форме, номинальной стоимостью 1 млн. руб. с периодом обращения

1—3 года. Владельцами ОФЗ могут быть физические и юридические лица.

чем за 7 дней до начала размещения. Размещение проходит на

аукционах ММВБ, которые организует Центральный банк. Выпуск считается состоявшимся, если в период размещения было продано не менее 20% от количества предполагавшихся к выпуску облигаций.

с переменным купонным доходом (ОФЗ-ПК) Величина купонного дохода, определяемая на

основе доходности по ГКО и рассчитываемая отдельно для каждого купонного периода, объявляется по 1-му купону не позднее чем за 7 дней до даты начала размещения, по последующим купонам - не позднее чем за 7 дней до даты выплаты дохода по предшествующему купону. Окончательно ОФЗ-ПК были погашены в 2006 г.

займа с постоянным купонным доходом (ОФЗ-ПД). Величина купонного дохода, объявляемая

при выпуске облигаций федерального займа постоянного дохода, постоянна и действует в течение всего периода обращения данных облигаций (по всем купонам). Срок обращения размещенный в 1996-98 гг облигациях федерального займа постоянного дохода - от 2 до 15 лет, купонный период - 6 и 12 мес.

(ОФЗ-ФК) — размещался Министерством финансов Российской Федерации с 1998 г.

В 2009 г. ОФЗ-ФК были окончательно погашены.
В 2002 г. впервые были размещены долгосрочные инструменты — облигации федерального займа с амортизацией долга (ОФЗ-АД) со сроками обращения более пяти лет.