МСФО (IAS) 32, 39, ( IRFS) 7 ФИНАНСОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ ОЦЕНКА И ОБЕСЦЕНЕНИЕ

обязательства учитываются двумя методами в зависимости от классификации:
По справедливой стоимости
По

амортизированной стоимости

МЕТОДЫ ВЕДЕНИЯ УЧЕТА

это сумма денежных средств, достаточная для приобретения актива или исполнения

обязательства при совершении сделок между независимыми друг от друга сторонами, хорошо осведомленными и действительно желающими осуществить эту сделку.

СПРАВЕДЛИВАЯ СТОИМОСТЬ

покупки и предложения
Цена последней транзакции
Наиболее выгодные цены
Неприменение скидок и наценок

в зависимости от величины пакета

ОЦЕНКА СПРАВЕДЛИВОЙ СТОИМОСТИ – РЫНОЧНЫЕ ЦЕНЫ

оценки справедливой стоимости:
метод сопоставления;
метод дисконтирования будущих денежных потоков;
модели оценки опциона

(биноминальная модель, модель Блэка-Шоулза).
Прочие модели для оценки долевых инструментов:
коэффициент цена/прибыль;
модель дисконтирования дивидендов;
модель с постоянным ростом дивидендов.

ОЦЕНКА СПРАВЕДЛИВОЙ СТОИМОСТИ – МОДЕЛИ

актива или обязательства, определенная при первоначальном признании
минус выплаты основного долга
плюс начисленная

амортизация разницы между
первоначальной стоимостью и
стоимостью на момент погашения,
минус частичное списание в связи с обесценением.

АМОРТИЗИРОВАННАЯ СТОИМОСТЬ

и обязательства при первоначальном признании оцениваются по их фактической стоимости,

которая является справедливой стоимостью полученного (для актива) или переданного (для обязательства) возмещения.
Затраты по совершению сделки включаются в первоначальную оценку всех финансовых активов и обязательств.

ОЦЕНКА ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ – ПЕРВОНАЧАЛЬНОЕ ПРИЗНАНИЕ

– ПОСЛЕДУЮЩИЙ УЧЕТ
КАТЕГОРИЯ
ОЦЕНКА
ИЗМЕНЕНИЕ СТОИМОСТИ
ПРЕДНАЗНАЧЕННЫЕ ДЛЯ ТОРГОВЛИ
ИМЕЮЩИЕСЯ В НАЛИЧИИ ДЛЯ ПРОДАЖИ
УДЕРЖИВАЕМЫЕ

ДО ПОГАШЕНИЯ

ПРЕДОСТАВЛЕННЫЕ КРЕДИТЫ И ДЕБИТОРСКАЯ ЗАДОЛЖЕННОСТЬ

Справедливая стоимость

Справедливая стоимость

Амортизированная стоимость

Амортизированная стоимость

Отчет о прибылях и убытках

Отчет о прибылях и убытках ИЛИ капитал

Отчет о прибылях и убытках: дисконт или премия

Отчет о прибылях и убытках: дисконт или премия

– ПОСЛЕДУЮЩИЙ УЧЕТ
КАТЕГОРИЯ
ОЦЕНКА
ИЗМЕНЕНИЕ БАЛАНСОВОЙ СТОИМОСТИ
ПРЕДНАЗНАЧЕННЫЕ ДЛЯ ТОРГОВЛИ
ПРОЧИЕ ФИНАНСОВЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Справедливая стоимость
Амортизированная

стоимость

Отчет о прибылях и убытках

Отчет о прибылях и убытках: дисконт или премия

ЗАДОЛЖЕННОСТЬ ПО ФИНАНСОВЫМ АКТИВАМ
БАЛАНСОВАЯ СТОИМОСТЬ
ВОЗМЕЩАЕМАЯ СУММА
ОБЕСЦЕНЕНИЕ
Возмещаемая стоимость должна рассчитываться всегда,

когда есть объективные признаки обесценения.
Оценка наличия объективных признаков обесценения – на каждую отчетную дату.

<

ОБ ОБЕСЦЕНЕНИИ
Значительные финансовые трудности заемщика.
Фактическое нарушение договора (задержка с оплатой

процентов или основной суммы).
Высокая вероятность банкротства или финансовой реорганизации заемщика.
Признание убытка от обесценения данного актива в финансовой отчетности за предыдущий период.
Предоставление кредитором льготных условий по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заемщика.

ОБ ОБЕСЦЕНЕНИИ
Исчезновение активного рынка для финансового инструмента вследствие финансовых трудностей

эмитента.
Исторические данные, свидетельствующие о том, что существует вероятность не полного получения всех причитающихся к выплате сумм.

ОБЕСЦЕНЕНИЕ
Правила расчета возмещаемой стоимости и признания убытка от обесценения:
для активов,

удерживаемых по амортизированной стоимости;
для активов, имеющихся в наличие для продажи;
для активов, учитываемых по себестоимости вместо справедливой стоимости.

УБЫТОК ОТ ОБЕСЦЕНЕНИЯ

=

БАЛАНСОВАЯ СТОИМОСТЬ

-

ВОЗМЕЩАЕМАЯ СТОИМОСТЬ

ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, УЧИТЫВАЕМЫЕ ПО АМОРТИЗИРОВАННОЙ СТОИМОСТИ
Убыток от обесценения = Балансовая стоимость

– Возмещаемая стоимость.
Возмещаемая стоимость = PV(предполагаемые потоки; даты; ставка дисконтирования: эффективная ставка по активу)

УБЫТОК

СПИСАНИЕ ПРОТИВ АКТИВА

СОЗДАНИЕ РЕЗЕРВА

ОПУ

из условий контракта;
С учетом обеспечения (залог или гарантия).
Ставка дисконтирования
Первоначальная эффективная

ставка по инструменту – для активов с фиксированной ставкой.
Текущая эффективная ставка по инструменту – для активов с плавающей ставкой.

РАСЧЕТ РЕЗЕРВА ПОД ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, УЧИТЫВАЕМЫЕ ПО АМОРТИЗИРОВАННОЙ СТОИМОСТИ

убытков от обесценения
Возможно только в случае роста возмещаемой стоимости в

результате события, произошедшего после признания убытка.
Не более чем до суммы амортизированной стоимости, рассчитанной без учета обесценения.
Признается напрямую в увеличение стоимости актива или с использованием счета резервов (в зависимости от порядка списания убытка).
Относится на ОПУ текущего периода.

РАСЧЕТ РЕЗЕРВА ПОД ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, УЧИТЫВАЕМЫЕ ПО АМОРТИЗИРОВАННОЙ СТОИМОСТИ

в случае, если возмещаемая стоимость опускается ниже цены приобретения.
Убыток от

обесценения = Стоимость первоначального признания – Возмещаемая стоимость.
Кумулятивный убыток, признанный в капитале, переводится в ОПУ.
Стоимость первоначального признания корректируется на все осуществленные платежи по активу.
Возможно возмещение убытка за счет ОПУ (в редакции нового МСФО 39, только по долговым ценным бумагам, долевые – только через капитал).

РАСЧЕТ РЕЗЕРВА ПОД ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, ИМЕЮЩИЕСЯ В НАЛИЧИИ ДЛЯ ПРОДАЖИ

ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, ИМЕЮЩИЕСЯ В НАЛИЧИИ ДЛЯ ПРОДАЖИ
РАСЧЕТ ВОЗМЕЩАЕМОЙ СТОИМОСТИ
ДОЛГОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ
ДОЛЕВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ
СПРАВЕДЛИВАЯ

СТОИМОСТЬ (МСФО 39)

PV (ПРЕДПОЛАГАЕМЫЕ ПОТОКИ ПО КОНТРАКТУ; ДАТЫ; СТАВКА ДИСКОНТИРОВАНИЯ: РЫНОЧНАЯ СТАВКА)

ОБЕСЦЕНЕНИЕ АКТИВЫ, УЧИТЫВАЕМЫЕ ПО СЕБЕСТОИМОСТИ ВМЕСТО СПРАВЕДЛИВОЙ СТОИМОСТИ
Убыток от обесценения =

Балансовая стоимость – Справедливая стоимость
Справедливая стоимость = PV(предполагаемые потоки; даты; ставка дисконтирования: рыночная ставка)
Возмещаемая стоимость (справедливая стоимость) рассчитывается на каждую отчетную дату, независимо от наличия объективных признаков обесценения
Убыток
(в редакции нового МСФО 39 – Убыток не восстанавливается)

ОПУ

ОБЕСЦЕНЕНИЕ ОСОБЕННОСТИ РАСЧЕТА И ОЦЕНКИ
Оценка возмещаемой стоимости и расчет соответствующего убытка.
Индивидуально

– для активов, являющихся существенными.
Индивидуально – для активов, для которых отдельно идентифицируются объективные признаки обесценения.
По группе (портфельно) – для группы схожих активов, каждый из которых не оценивается индивидуально.