Понятие и сущность риска

скала. (греч.)
risiko — опасность, угроза
risicare — лавировать между

скал (итальян.)
«risk» - риск (англ.)
«risque» - рискованный, сомнительный (франц.)

средневековье термин «риск» употреблялся в связи с мореплаванием и морской

торговлей. Мореходы подразумевали под риском потенциальную опасность своим суднам от стихии и пиратов.
У Адама Смита и других англоязычных ученых для обозначения рискованных действий часто практиковалось слово «hazard» - (опасность). Термин «risk» начал употребляться в двадцатых годах XIX века при проведении страховых операций и лишь в XX столетии прочно укрепился в научной литературе и экономической жизни

отважиться, идти на авось, делать что-либо без верного расчета, подвергаться

случайности, действовать смело, предприимчиво, надеясь на счастье, ставить на кон» (Даль В.И. )

Смысловую нагрузку данных слов можно разделить на две составляющие: начало действия процесса и неполная уверенность в успешном результате.

понимают результат, связанный с вероятностью потерь.
К примеру, Б.А. Лагоша

определяет риск как вероятность (угрозу) потери лицом или организацией части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате осуществления определенной производственной и финансовой политики.
Т.Я. Нерсисян под риском понимает вероятность понести убыток или упустить выгоду.

Грязновой указывается на то, что:

Риск – это вероятность наступления

событий с негативными последствиями; опасность возникновения непредвиденных потерь, убытков, недополучения доходов, прибыли по сравнению с планируемым вариантом

А.С. Шапкина: -

«Риск - деятельность, связанная с преодолением неопределенности

в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи и отклонения от цели».

неопределенностью обычно понимают недостаточную полноту, неточность информации о какой-либо деятельности

или ее результатах.

намечающуюся тенденцию развития событий.
При этом воздействие фактора случайности на

ожидаемый результат деятельности может быть как отрицательным, так и положительным (напр., получение неожиданной сверхприбыли).

выбранная альтернатива;

вероятность достижения желаемого результата;

отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;

возможность

материальных, финансовых и др. потерь, связанных с осуществлением выбранной в условиях неопределённости альтернативы.

возможность положительного результата (дополнительный доход, сверхприбыль и т.п.)

всегда связан с возможностью выбора того или иного варианта развития

событий. Иными словами, риск неразрывно связан с понятием альтернативности.

3. Противоречивость риска. Вероятность как отрицательного так и положительного результата.
Прокомментируйте: Верно ли такое утверждение –
риск позитивно влияет на экономику
риск негативно влияет на экономику

К перечисленным выше двум характеристикам риска можно также отнести обязательное наличие нескольких вариантов исхода событий, причем один из них должен нести негативный характер.

предпринимателя. При этом изменение одного вида риска может вызывать изменение

большинства остальных.
Напр. риск мошенничества менеджмента как правило вызывает коррупционные, налоговые риски, риски уголовного преследования и др.

В то же время, переход от одного риска к другому может про­изойти или не произойти.

При разных обстоятельствах бро­шенная спичка может привести к пожару или нет, рост курса валю­ты может повлиять на деятельность фирмы или не задеть ее, па­дение для человека может привести к тяжелой травме или легкому ушибу.

на горю­чее покрытие, колебание курса валюты окажет воздействие на предприятие,

закупающее сырье за эту валюту, тренированный че­ловек успеет сгруппироваться и не получит травм при падении.

Эти обстоятельства (материал покрытия, структура закупок, натрениро­ванность) сами по себе не являются причиной наступления опасного события, не оказывают воздействия на объект, не приводят к по­следствиям. Но только они способствуют или, наоборот, затрудня­ют реализацию риска.

Фактор риска - обстоятельство, влияющие на вероятность или последствия реализации риска, но не являющееся его непосредственной причиной.

жизненно важных интересов личности, общества и государства

от внутренних и внешних угроз

Экономическая безопасность хозяйствующего субъекта – это состояние экономического субъекта, при котором посредством преимуществ, и средств противодействия негативному воздействию опасностей и угроз обеспечивается его экономическая стабильность и поступательное развитие

угрозы, риски

Опасности – это потенциальные

явления, события и процессы, способные нанести различного вида ущерб хозяйствующему субъекту

Угрозы представляют собой опасности актуализирующиеся, находящиеся на стадии перехода в реальное действие

А риски? Риски это то же угрозы, но представленные в иной категории, в категории сознательного. Риск – это осознание угрозы, т.е. это область субъективной сферы

зоны абсолютной безрисковости (0% риска)
Риск всегда присутствует во всех элементах

и сферах деятельности внешней и внутренней среды организации (всеобщность рисков)

Любые риски могут возникать , развиваться и функционировать только в пространстве и во времени. Т.е риски всегда существуют на определенной географической территории и в течении определенного времени

Время существования рисков не может быть бесконечно большим и никогда не может быть равно = 0

ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность оценить вероятности

достижения желаемого результата, неудачи и отклонения от цели, содержащиеся в выбираемых альтернативах»

от нормативного варианта ориентированного на рациональное использование ресурсов.

Предпринимательский риск —

это риск, возникающий при любых видах деятельности, связанной с производством продукции, товаров и услуг, их реализацией и т. д.

Предпринимательский риск можно подразделить на:
производственный,
финансовый
коммерческий

своих обязательств по контракту или договору с заказчиком, риски в

реализации товаров и услуг, ошибки в ценовой политике, риск банкротства.

полной остановки предприятия из-за невозможности заключения договоров на поставку необходимых

при данной технологии материалов, комплектующих деталей и других исходных продуктов;
риск недополучения исходных материалов из-за срыва заключенных договоров о поставке, а также риск невозврата денежных средств, перечисленных поставщику в виде предоплат;
риск незаключения договоров на реализацию произведенной продукции, работ или услуг, т. е. риск полной или частичной нереализации;
риск неполучения или несвоевременного получения денежных средств за отгруженную на реализацию продукцию;
риск отказа покупателя от полученной и оплаченной продукции или риск возврата;
риск срыва заключенных соглашений о предоставлении займов, инвестиций или кредитов;
ценовой риск, связанный с определением цены на реализуемую предприятием продукцию и услуги, а также риск в определении цены на необходимые средства производства, используемое сырье, материалы, топливо, энергию, рабочую силу и капитал
риск банкротства как самого предприятия так и контрагентов

реализации товаров и услуг, произведенных или купленных пред­принимателем.

Коммерческий риск

включает риски, связанные с реализацией то­вара (услуг) на рынке; транспортировкой товара; приемкой товара (услуг) покупателем; платежеспособностью покупателя, а также риск, связанный с форсмажорными обстоятельствами.

Основными причинами коммерческого риска являются: снижение объемов реализации из-за изменения конъюнктуры рынка или других обстоятельств, повышение закупочной цены товара, непредвиденное снижение объемов закупок, потери товара в процессе обращения, повышение издержек обращения.

или менеджерами альтернативного финансового решения, направленного на дости­жение желаемого целевого

результата финансовой деятель­ности при вероятности понесения экономического ущерба (финансовых потерь) в силу неопределенности условий его реализации (Бланк И.А.)

Таким образом, под финансовым риском хозяйствующих субъектов понимается вероят­ность возникновения неблагоприятных финансовых последствий в форме потери дохода или капитала в ситуации неопределеннос­ти условий осуществления его финансовой деятельности.

экономической деятельности предприятия, прямо связан с формированием его доходов и

характери­зуется возможными экономическими его потерями в про­цессе осуществления финансовой деятельности.
Объективность проявления.
Финансовый риск явля­ется объективным явлением в функционировании любого предприятия; он сопровождает практически все виды фи­нансовых операций и все направления его финансовой де­ятельности.
Действие в условиях выбора
В этой своей характеристике финансовый риск проявляется как на стадии выбора (принятия) решения, так и на стадии его реализации.

действий финансового менеджера. При любых видах ситуации риска или неопределенности

существует, по меньшей мере, две альтернативы этого выбора — принять на себя финансовый риск или отказаться от него.
Целенаправленное действие
Финансовый риск все­гда рассматривается по отношению к конкретной цели, на достижение которой он направлен. Как правило, такой целью является получение определенной суммы (или уров­ня) дохода в результате осуществления отдельной финан­совой операции или финансовой деятельности в целом.
Вероятность достижения цели

Для оценки возможности непредвиденного наступления того или иного исхода используется

такой показатель, как вероятность.
Вероятность - действительное число в интервале от 0 до 1, относящееся к случайному событию и служащее мерой того, что данное событие может произойти. В зависимости от имеющейся информации о событии, вероят­ность может отражать:

а) относительную частоту наступления события в серии наблюдений

б) степень уверенности наблюдателя в том, что некоторое событие произойдет. Для высокой степени уверенности вероятность близка к единице.

от 0 до 1, относящееся  к  случайному  событию". 
Число может

отражать относительную частоту в серии наблюдений или степень  уверенности  в  том, что некоторое событие произойдет.
Для высокой  степени   уверенности вероятность близка к единице.

вероятность и последствия.

Определение риска ис­пользуемых в ГОСТ Р 50779.10 и

ГОСТ Р 51897-2002:
Риск – это комбинация вероятности и последствий

Эти показатели рассчитываются, измеряются. Поэтому можно сказать, что риск – это измеримая (измеренная, рассчитанная) неопределенность

Наличие вероятности отклонения от цели является атрибутом любого финансового риска, отражающим его содержание

финансовым риском, могут иметь как положительные, так и отрицательные отклонения

от целевого результата

Ожидаемая не благоприятность последствий
Уровень финансового риска оце­нивается, прежде всего, размерами возможного экономи­ческого ущерба. Этот экономический ущерб, в процессе ре­ализации финансового риска, может принимать различные формы — потерю прибыли, дохода, части или всей суммы капитала предприятия. В финансовой практике этот эконо­мический ущерб всегда оценивается в денежном измерении

иной финансовой операции или опре­деленному виду финансовой деятельности предприятия, не

является неизменным. Прежде всего, он существенно ва­рьирует во времени, т.е. зависит от продолжительности осуществления финансовой операции. Кроме того, показатель уровня финансового риска значительно варьирует под воздействи­ем объективных и субъективных факторов, которые нахо­дятся в постоянной динамике
Субъективность оценки
Эта субъективность, т.е. неравнозначность оценки данного объективного явления различными субъектами осуществления этой оценки, определяется различным уровнем полноты и достоверности информативной базы, квалификацией финансовых менеджеров, их опытом в сфере риск-менеджмента и другими факторами